益丰上市后首份年报详实公布：门店数破千，营收逼近30亿元！

3月7日下午，益丰大药房连锁股份有限公司 （以下简称益丰大药房）2015 年年度报告发布。自2015年初正式登陆上交所后，益丰大药房的首份年报可谓备受期待。下面，就赶紧来看一下其公布的详实数据吧！

营收净利润同步增长，门店数破千

益丰大药房2015年营收2,845,515,855.74元，本期比上年同期增加27.59%，归属于上市公司股东的净利润175,935,962.99元，比上年同期增加25.17%。

报告期内，归属于上市公司股东的净资产比上年增长139.12%，除受净利润增加影响外，主要是报告期内公司首次公开发行股票募集资金，公司股本、资本公积增加所致。

公告特别指出，2016年，公司为进一步做大做强主营业务，将通过“自建+收购”并重的扩张模式，进一步加快门店扩张步伐，持续推进医药互联网战略、专业服务蓝海战略、商品精品战略等重大创新项目，规模扩张和创新项目将需要较大的资金投入。因此，公司董事会拟定了2015年度利润不予分配也不进行资本公积金转增股本。

主要会计数据（单位：元）

主要财务指标

全年共新增门店255 家，其中，新开门店199 家，收购门店63家，关闭门店7家，到年末，公司门店总数为 1,065 家。

截至2015年 12月 31日，1,065家直营连锁门店中，药店1,062 家，已取得各类“医疗保险定点零售药店”资格的药店达625家，占公司药店总数的 58.85%。

益丰大药房门店分布情况表（单位：家）

益丰大药房医保门店分布情况表（单位：家）

报告期内主要经营情况总述

1、报告期内，公司保持了营业规模和利润同向增长。公司实现营业收入 284,551.59万元，同比增长27.59%；归属于母公司所有者的净利润 17,593.60 万元，较上年同期增长 25.17%。

2、根据“区域聚焦，稳健扩张”的发展战略，继续聚焦华中华东六省市，稳步较快推进新开门店和行业并购，区域市场门店网络布局不断完善，公司品牌影响力进一步增强。全年净增门店255家，其中，新开门店199家，收购门店63家，关闭门店 7家，到年末，公司门店总数 1,065家。

3、全力推进医药电商业务，调整电商组织结构，建立电商事业群，下设B2C、O2O、CRM三个事业部，  B2C业务通过自建官方网上商城和开设天猫、京东、一号店旗舰店的方式，在用户体验、商品组合、销售业绩等方面不断提升，天猫旗舰店药品类目销售排名前五；O2O、CRM项目稳步推进，线上线下融合增长的医药电商模式较快发展。

4、商品力提升。报告期内，推进商品精品战略，通过对自有品牌和独家品种梳理，深化品牌厂商战略合作等举措，商品满足率、营销品种贡献率以及中药销售和多元化商品创新均得到不同程度的提升。

5、人才队伍建设。报告期内，公司通过完善标准化培训教材、门店专职和兼职讲师队伍、员工培训基地、店长培训基地以及传帮带体系建设等，加强人才储备和培养工作。报告期内，公司共举办基层及中层干部集训50期、员工集训80期、蓝海战略专业服务培训160 期、专业知识培训2,600场次，参加各类培训人次达 7万多人次。对新员工成长，团队整体素质提升和满足公司快速发展对人才的需求，起到了积极的促进和推动作用。

6、完善企业内控管理体系，修订管理制度。报告期内，公司在现有内控制度体系基础上，结合实际业务需要及监管部门要求，对公司现有包括《门店管理手册》在内的各部门工作手册进行了全面修订和完善，对于全面提升企业管理水平和管理效率起到了积极的促进作用。

报告期内收入和成本等分析

主营业务分行业、分产品、分地区情况

从行业来看，公司主要业务为医药零售业务、医药批发业务以及其他业务收入，其中，零售业务为主，占比达93.05%以上，公司的战略发展定位为打造中国药店第一品牌，因此，未来公司仍以专注医药零售及其配套服务为主，深耕中南华东，积极拓展全国市场。

报告期内，主营业务毛利率为39.23%，较去年下降了 0.54个百分点，主要原因为公司加快了母婴食品和个人护理品等非药品类的创新力度，采取了较低的价格策略和较大的促销力度，对短期的毛利率有一定的影响，但对公司的客单价以及毛利额是增量因素，公司将进一步加大非药品类的经营，通过促销和宣传，引导会员及新增顾客的消费习惯，不断提升客单价。

其他业务收入主要是公司向供应商或产品制造商提供零售终端有关产品宣传、促俏、推广等服务而收取的促销服务费，随着公司门店数量、经营规模不断扩大，其他业务收入将逐步增加。

从品类来看，公司主营药品、营养保健品、医疗器械以及其他健康养生品、母婴食品用品等，报告期内，医疗器械和其他品类增速超过平均水平，分别达到46.91%和36.74%，主要是公司在大健康概念指导下，加强了健康、健身、养生类产品以及其衍生品的引进和推广，如通过个人健康检测类、健身康复器材类、健康养生食品类以及个人功能护理类等品类产品开发，消费者教育和推广，提升了品类销售，同时，随着母婴类产品的持续推进，也逐步得到了消费者的认可与接受，从而提高了医疗器械和其他品类的销售比重。

从地区来看，公司一直实行区域聚焦的发展战略，并已在华中、华东地区实现了领先的市场竞争优势。总体上，公司在各地区的发展基本平衡，华中地区略快于华东地区，主要是由于加快了湖北市场的开拓力度，在新开门店和收购门店方面处于较快的水平（华中地区包括：湖南省、湖北省；华东地区包括：江苏省、上海市、浙江省、江西省）。

报告期内，公司前五大客户和供应商情况如下：

公司前5名客户销售额合计为982.22万元，占年度营业收入总额的0.35%；。

公司前5名供应商采购额合计为61,231.68万元，占年度采购总额的32.09%。

2015分季度财务数据表

成本情况

费用

销售费用变动原因说明

主要为报告期收入增长，使销售相关费用增加；同时，报告期新店开业提速，由于新店开业后有一定的培育期，期间的开办费摊销及促销费用较多、客流尚需培育等原因，导致销售费用增速略高于营业收入的增幅。同时，报告期内，公司加快了医药电商的运营发展，增加了一定的销售费用。

管理费用变动原因说明：主要是报告期收入增长，使管理相关费用增加，主要是管理部门的员工薪酬增加，但增幅远低于营业收入的增幅。

财务费用变动原因说明：主要为公司对暂时闲置的资金进行现金管理，购买理财产品取得利息收入增加所致。

研发投入情况表

投入情况说明：

报告期内研发投入主要系O2O 健康云服务平台建设项目的研发投入

O2O 健康云服务平台建设项目系以公司的会员客户为核心，满足会员的在线健康咨询、轻问诊、慢病管理、病友交流等方面的需求。同时，通过对会员交易全过程的相关数据分析建立大数据体系，对会员进行精准服务，指导其从用药、养生、生活习惯等多方面进行健康管理，提高会员的在线体验。

2015年7起并购，两起属股权投资。

报告期内，公司加快了同行业的并购步伐，共完成了7起同行业的并购业务。其中，苏州粤海与武汉隆泰大药房均属股权投资行为，其他为资产收购。具体如下：

（1）2015年8月，公司全资子公司江西益丰签订协议以现金2,180.00万元受让江西采森大药房连锁有限公司所有及控制的 12家门店的相关资产和业务；（2）2015年8月，公司签订协议以现金2,880.00万元受让宜昌市广福堂药品零售有限公司所有及控制的11家门店的相关资产和业务；（3） 2015年9月，公司控股子公司上海益丰签订协议以现金7,439.90万元受让苏州粤海100%的股权；。

（4）2015年9月，公司控股子公司上海益丰签订协议以现金2,400.00万元受让上海五洲大药房有限公司所有及控制的 5家门店的相关资产和业务；（5）2015年9月，公司签订协议以现金7,100.00万元受让武汉隆泰大药房有限公司 100%股权； 。

（6）2015年12月，公司子公司江苏益丰签订协议以现金2,448.80万元受让南京天成开心药房有限公司、南京御恩堂药房、南京晓壮大药房有限公司、南京丰富堂药店有限公司、南京丹威大药房有限公司及南京开心大药房有限公司所有及控制的 12 家门店的相关资产和业务；

（7）2015年12月，公司签订协议以现金1,390.00万元受让武汉厚德堂大药房连锁有限公司所有及控制的9家门店的相关资产和业务。

以上收购项目中，（1）-（5）项收购项目基本按合同要求完成相关手续，且达到收购的预计效益，收购项目详细信息披露于公司指定披露网站上海证券交易所（www.sse.com.cn）；（6）-（7）项收购项目于2015年12月签署合同，于 2016 年1-3 月份开始进行资产交割。

值得一提的是，报告期内，为了确保公司旗舰店的长期稳定经营和投资回报，公司购买了常德市武陵区人民路吉春广场以及南京市集庆门大街两处房产，该等房产用于公司两个旗舰店的经营，总面积为985.24平方米，共投入 6,560 万元。

另在报告期内，为进一步提升公司总部物流仓储配送能力，公司完成了益丰医药物流园（长沙物流中心）仓库加层扩容工程项目，工程扩容面积8,034.59平方米，主体工程投入1,475.99万元，截至报告期末，该项目已竣工投入使用。

公司发展战略及经营计划

未来，公司将长期专注于医药零售行业，以“巩固中南华东，拓展全国市场”为发展目标。

通过自建门店和兼并收购并重的方式，加快门店网络拓展；通过品牌形象、专业服务、商品创新、医药电商业务模式创新，持续提升核心竞争力。努力打造百姓信赖、社会尊重的连锁药店领导品牌。

经营计划如下：

1、发展计划

（1）“自建+收购”并重的扩张模式，加快门店网络扩张

未来三年，公司将在已有的华中华东六省市场，新建门店1,000家，进一步提升区域市场占有率。

公司将积极利用医药零售行业的并购黄金期，加大行业并购步伐，以华中华东六省市场为中心，逐步向中部和东部其他区域延伸，力争在未来三年内，完成相当于1,000家门店销售规模的并购目标。

（2）积极参与医改政策，创新经营模式，承接巨大的医药增量市场

随着医改政策的不断推进，政府通过医生多点执业、鼓励民营医院发展、医保控费、控制药品招标价格和降低药品收入占比以及互联网技术运用等，加快推进医药分开。未来几年，县级及以下医疗机构的医药分开局面将逐步形成，公司将通过开展与政府及医保部门、医疗机构、保险公司以及制药厂家的合作，加快医院周边的门店的新建和收购步伐，在药房托管、医疗保险支付、社区医疗职能承接、医院处方信息共享等方面进行积极探索，承接医药分开带来的广阔市场。

（3）打造O2O健康云平台，加快医药电商业务的发展

根据医药行业政策和电商发展趋势，公司在加快发展B2C医药电商业务的同时，重点打造O2O医药电商业务，建设O2O健康云服务平台，平台将以会员管理系统和大数据分析为基础，通过对接互联网平台、医院平台、医患关系平台、供应链平台以及其他第三方平台，进行全渠道引流，在线上为会员提供在线问诊、药事咨询、健康管理等专业服务，利用线下实体门店或合作门店作为线下交付的体验店、配送点和提货点，通过药店送货上门、第三方配送及顾客自提的方式，解决最后一公里配送，同时，对接第三方支付、医保支付、商业保险支付，提高交付的便利性，实现会员的全新体验，提升会员的粘性和忠诚度。

（4）通过健康管理服务，促进大健康品类的发展

公司将通过线下与线上，为会员提供针对性的康复、保健、预防、养生、护理等健康管理服务，促进保健品、养生滋补品、药食同源品、功能性食品、母婴产品、功能性日用品及家庭理疗等大健康品类的销售提升，2015年，公司大健康创新品类增长率37%。

2.2016年工作思路及重点工作安排

2016年公司的总体工作思路：围绕“拓展、电商、专业、商品”四大工作主题，拓展公司规模，完善公司治理，实现公司规模、运营能力和创新业务的全面提升。为切实完成2016年经营目标，保持公司的快速发展态势，重点做好以下工作：。

（1）拓展方面：继续执行区域聚焦战略，通过“新开+收购”并重的方式，进一步加快新店布局和门店收购。

（2）电商方面：继续做好B2C官网商城以及天猫、京东、一号店官方旗舰店业务推广，持续提升用户体验；加快O2O、CRM项目建设，通过会员平台、员工辅助销售平台、客户知识管理平台以及微信平台，实现线上线下融合增长医药电商模式的快速发展。

（3）营运方面：推进专业服务蓝海战略，以专业服务与营销创新作为业绩提升的长效机制，通过促销创新、毛利率突破、细化考核体系、强化数据分析，实现营运增效和运营能力的提升。

同时，通过文件传导和层层考核的培训指标体系，围绕专业服务水平的提升开展持续培训，提升顾客满意度和忠诚度。

（4）商品方面：全面推进商品精品战略，通过疗效、价格、贡献、外观、品牌、五个维度综合考虑，选择精品商品，计划经过2年左右时间建立益丰商品从自有品牌、独家品种及厂商共建品种的精品商品群，与同行形成商品壁垒。同时，通过商品优化、非药创新、电商商品创新，提升商品品类管理能力。

（5）管理提质方面：持续推进“人力资源精细化管理”策略，实施“KPI 考核优化计划”和“员工快乐计划”；加大信息化建设，实施BI 商业智能系统升级、ERP系统升级，进一步提升公司智能化运作效率；加强运营资金的集约管理和资金管理系统建设，提升财务资金管理效益；强化商品质量控制，完善代理品种招标质量控制体系和供应商考察制度，配合精品战略，强化对上游厂家的生产原料和工艺流程的管控；持续推进“员工温暖宿舍计划”，提升员工满意度。

（6）内控管理：继续完善制度体系建设，通过常态化审计、监督和绩效管理强化执行力，继续提升标准化、精细化、信息化管理水平，强化对各业务板块和业务流程的监督、指导与服务；建立科学、合理、公平的激励机制，推进公司经营指标及经营任务的顺利完成。

来源：第一药店财智   作者：陈小芳