非C轮，实为E轮，复星医药投资6500万美元，腾讯投资1500万美元，挂号网估值超过15亿美元

昨日晚间，复星医药对外发布公告称，公司全资子公司Regal Gesture Limited、其他E轮优先股认购方，与挂号网等签订《E轮优先股认购协议》等系列文件。其中，复星医药子公司拟以每股1.638548588美元的价格认购挂号网发行的39,669,253股E轮优先股，认购金额总计约6,500万美元，拟认购E轮优先股占E轮优先股发行完成后挂号网发行在外股份总数比例的4.33%，依次推算挂号网目前估值超过15亿美元。

交易完成后，复星医药将通过全资子公司复星实业(香港)有限公司及Regal Gesture Limited合计持有挂号网共计8910.32万股股份，约占挂号网发行在外股份总数的9.73%。此前，复星实业分别持有34,786,884股D轮优先股及14,647,109股普通股，合计约占挂号网发行在外股份总数的6.75%。

E轮优先股发行前后股权变化

E轮优先股认购方

1、Regal Gesture Limited

Regal Gesture Limited注册地为中国香港，是复星实业的全资子公司，董事为关晓晖女士，主要从事股权投资等业务。

2、Hillhouse GH-II Holdings Limited

Hillhouse GH-II Holdings Limited是一家全球性的长期股权投资基金，专注于消费、TMT、工业和医疗行业的股权投资，目前管理超过180亿美元的资产。

3、Broad Street Investments Holding (Singapore) Pte., Ltd.

Broad Street Investments Holding (Singapore) Pte., Ltd.为高盛集团旗下公司，注册地为新加坡，主要从事股权投资等业务。

4、苏州工业园区开元怡康创业投资企业

苏州工业园区开元怡康创业投资企业是由国开开元股权投资基金管理有限公司作为普通合伙人发起成立的有限合伙企业，主要投向医疗健康、现代服务业等领域的投资。

5、Yangzi River Investment Limited

Yangzi River Investment Limited 为腾讯控股有限公司设立的企业创业投资平台--腾讯产业共赢基金的下属基金，腾讯产业共赢基金主要关注网络游戏、社交、网络、无线互联网、电子商务以及新媒体等领域。

6、上海联羲投资管理中心（有限合伙）

上海联羲投资管理中心（有限合伙）是上海联新资本旗下的投资实体，上海联新资本成立于2008年8月，是一家专注于私募股权投资的基金管理公司。

7、Great Health Investments Limited

Great Health Investments Limited是一家主要投向医疗卫生服务及保险相关领域的投资公司，以复星投资6500万美元，E轮优先股融资额为3亿美元，本轮腾讯投资1500万美元。

此外，根据公告，挂号网董事会由8名董事组成，由优先股股东提名的董事总计不得超过4名，本次交易完成后，复星有权提名一名董事。

E轮优先股股东的主要权利

（1）股息权

在挂号网董事会宣布时，从任何法律允许的挂号网资产中，各优先股股东分别以各轮股息率收取股息，各轮优先股股息的支付优先于普通股的支付，收取股息的权利不得累积，若股息在日历年中不被分配，优先股持有人没有累积收取股息的权利。

（2）清算权

在清算交易的情况下，E轮优先股的持有者有资格在之前各轮优先股和普通股持有者在清算交易分配资产和收益之前优先获得分配。

（3）转换权

在挂号网股票上市完成之前，优先股的持有者有权通过优先股的原始发行价格除以转换价格将所持有的优先股转换为普通股，E轮优先股转换价格按照每股1.638548588美元确定。

关于入股的官方原由

复星医药表示，本次投资，在医疗服务领域，有利于实现本集团的线下服务与线上服务的无缝嫁接，形成O2O闭环，丰富本集团医疗服务机构的服务方式、开拓服务渠道、提升服务质量、优化患者体验，通过互联网营销方式，促进本集团医疗服务机构业绩和品牌知名度的提升；在医药流通领域，有助于发挥本集团药品流通供应体系和配送体系与双方网络平台的线上优势，从而进一步优化本集团的药品供应体系，扩展药品销售渠道。

值得注意的是，此前，挂号网对外宣布是C轮融资，融资额度3.94亿美元，但从复星医药的公告，挂号网实为E轮融资。

医谷链

《复星医药许谦：复星为什么投资挂号网》

《挂号网做了四件事和个人解》

《廖杰远自述微医集团发展脉络和互联网分级诊疗》

《Dr.2：漫谈移动医疗第一梯队的公司：挂号网》

来源：医谷网